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干货丨如何用时序数据库DolphinDB实现动量交易策略详解

动量策略是最流行的量化策略之一。商品期货的CTA策略,绝大多数都是基于动量策略。在股票市场,动量策略也是常用的量化因子之一。通俗地讲,动量策略就是“追涨杀跌”。下面我们将介绍如何在DolphinDB中测试动量交易策略,并计算动量交易策略的累积回报。 DolphinDB database 是一款高性能分布式时序数据库。与其它通常的数据库不同,DolphinDB不仅可以存储和检索数据,而且具备强大的编程和分析功能,可以直接在数据库内完成策略回测等复杂的工作,便捷且高效。 最常用的股票动量因素是基于过去一年中扣除最近一个月的收益率。动量策略通常是一个月调整一次并且持有期也是一个月。本文的例子中,每天调整1/21的投资组合,并持有新的投资组合21天。为了简化起见,本文的回测没有考虑交易成本。 假设原始数据是一个CSV文件。它包含以下列: PERMNO:股票代码 date:日期 PRC:每股价格 SHROUT:流通股数 RET:股票日收益 VOL:每日交易量 步骤1. 加载股票交易数据,对数据进行清洗和过滤,然后为每只股票构建过去一年扣除最近一个月收益率的动量信号。 US = loadText(...

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